江蘇省常州工學(xué)院審計處
【內(nèi)容摘要】隨著高等教育由“精英教育”向“大眾教育”轉(zhuǎn)變，高教事業(yè)實(shí)現(xiàn)了跨越式發(fā)展，與此同時辦學(xué)條件與教育發(fā)展之間的矛盾也日益突出，高校在財政資金和自籌收入不能滿足建設(shè)需求的情況下，大多利用銀行貸款，加大了高校財務(wù)風(fēng)險。因此，正確分析高校財務(wù)風(fēng)險成因、表現(xiàn)，尋找防范風(fēng)險對策，對確保高校的財務(wù)安全，促進(jìn)高校的健康快速發(fā)展十分必要。
【關(guān)鍵詞】高校 財務(wù)風(fēng)險 成因 表現(xiàn) 對策
一、高校財務(wù)風(fēng)險主要表現(xiàn)
財務(wù)風(fēng)險指企業(yè)用貨幣資金償還到期債務(wù)的不確定性。由于負(fù)債要支付利息，從而帶來了盈利能力的可變性或不確定性。同時到期要還本付息，帶來了償債能力的不確定性。財務(wù)風(fēng)險可以分解為籌資風(fēng)險、投資風(fēng)險、資金回收風(fēng)險和收益分配風(fēng)險。
作為非盈利性的事業(yè)單位，高校面臨的財務(wù)風(fēng)險不同于企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險，主要指高等院校在運(yùn)營過程中因資金運(yùn)動的不確定性而面臨的風(fēng)險,如財務(wù)狀況失衡、投資失控、債務(wù)包袱沉重、資金困難等問題。從現(xiàn)實(shí)情況來看，大多數(shù)高校對財務(wù)風(fēng)險問題還沒有足夠的重視，沒有建立起有效的防范機(jī)制，也沒有相關(guān)的防范制度，對風(fēng)險預(yù)警不夠，為高校的進(jìn)一步發(fā)展帶來隱患。概括起來說高?？赡艽嬖谌箢愋偷呢攧?wù)風(fēng)險：
1． 支出結(jié)構(gòu)不合理導(dǎo)致的失衡風(fēng)險
高校財務(wù)狀況失衡風(fēng)險，是指一個高校的財務(wù)狀況在進(jìn)行中長期平衡的過程中的出現(xiàn)的失衡現(xiàn)象。高校財務(wù)支出擔(dān)負(fù)著學(xué)?？蒲?、教學(xué)等各項事業(yè)發(fā)展的經(jīng)費(fèi)開支的需要。日常性支出(常規(guī)性支出)的設(shè)立，對保證各項重點(diǎn)事業(yè)的發(fā)展發(fā)揮了積極的作用。但是，在目前高等院校支出總量不足的情況下，既要保證重點(diǎn)項目的開支，又要做好統(tǒng)籌規(guī)劃、綜合平衡，日常性支出項目過多過亂，使有限的資金被瓜分和肢解。尤其是學(xué)校在對各個院系及機(jī)關(guān)支出實(shí)行預(yù)算管理方面，為調(diào)動各單位理財?shù)姆e極性，實(shí)行了不同形式的財務(wù)包干制度。在支出預(yù)算的核定上，基本沿用基數(shù)加增長比例的辦法，雖然保證了各單位的既得利益。但單位的各項支出能增不能減，又使實(shí)際已經(jīng)變化了的支出格局得不到調(diào)整，增強(qiáng)了財政支出的剛性。該方法一方面造成各單位之間經(jīng)費(fèi)供應(yīng)上的苦樂不均，另一方面導(dǎo)致支出中的不足與浪費(fèi)并存。支出結(jié)構(gòu)失衡，反過來又直接制約了教學(xué)、科研的長遠(yuǎn)發(fā)展。雖然高等院校作為事業(yè)單位，在總體財務(wù)風(fēng)險方面與企業(yè)有所不同，不太可能因財務(wù)危機(jī)出現(xiàn)破產(chǎn)的現(xiàn)象，但其流動資金是有可能短缺的，出現(xiàn)拖欠工資、日常開支資金嚴(yán)重短缺等現(xiàn)象，顯現(xiàn)出高等院校財務(wù)狀況總體失衡風(fēng)險。
2．規(guī)模擴(kuò)建帶來的債務(wù)風(fēng)險
為了提升層次，擴(kuò)大辦學(xué)規(guī)模，高校都存在由于過度舉債或不良舉債而影響高校正常財務(wù)支出和不能按期償還到期貸款資金和利息的可能性而導(dǎo)致其無法正常辦學(xué)的風(fēng)險。隨著高等教育由“精英教育”向“大眾教育”轉(zhuǎn)變，高等教育事業(yè)實(shí)現(xiàn)了跨越式發(fā)展。近幾年來，各高校連續(xù)擴(kuò)大招生規(guī)模，高等學(xué)校內(nèi)部的專業(yè)設(shè)置、招生計劃、畢業(yè)分配、后勤管理等方面都發(fā)生了深刻的變化，辦學(xué)過程中的經(jīng)濟(jì)行為也趨于多元化，辦學(xué)條件與教育發(fā)展之間的矛盾日益突出，高等學(xué)校在財政資金和學(xué)校自籌收入不能滿足建設(shè)需求的情況下，大多利用銀行貸款解決問題，高等學(xué)校在利用銀行貸款加快事業(yè)發(fā)展的同時，也出現(xiàn)了一些不容忽視的問題。部分高校對貸款的風(fēng)險認(rèn)識不夠，還貸的責(zé)任意識不強(qiáng)；個別高校對貸款的論證不充分，貸款規(guī)模大大超出高校的經(jīng)濟(jì)承受能力；有的高校缺乏勤儉辦學(xué)的思想，不切實(shí)際地依靠貸款鋪攤子、上項目、盲目追求高標(biāo)準(zhǔn)，存在借款金額超過還款能力的過度舉債現(xiàn)象。
3．校辦產(chǎn)業(yè)的連帶責(zé)任風(fēng)險。
隨著高校的不斷改革與發(fā)展，校辦產(chǎn)業(yè)逐漸脫離主體，形成自負(fù)盈虧的的獨(dú)立性組織。而校辦企業(yè)由于沒有法人資格，不能獨(dú)立承擔(dān)民事責(zé)任，其財務(wù)風(fēng)險實(shí)際上是由高校來承擔(dān)的，學(xué)校作為校辦產(chǎn)業(yè)的主要投資者，理所當(dāng)然對校辦產(chǎn)業(yè)負(fù)責(zé)任。一旦校辦產(chǎn)業(yè)清算破產(chǎn)，學(xué)校也會負(fù)連帶責(zé)任，學(xué)校要承擔(dān)投資份額的校辦產(chǎn)業(yè)財務(wù)風(fēng)險，因而會對學(xué)校財務(wù)狀況造成影響，形成學(xué)校財務(wù)風(fēng)險。大致說來，校辦產(chǎn)業(yè)財務(wù)風(fēng)險包括兩個方面：校辦企業(yè)內(nèi)部的財務(wù)風(fēng)險和與校辦產(chǎn)業(yè)相關(guān)的高校連帶責(zé)任風(fēng)險，這里主要是指高校的連帶責(zé)任風(fēng)險。
二、高校財務(wù)風(fēng)險存在的原因分析
1．財務(wù)風(fēng)險的意識淡薄
目前高校財務(wù)活動基本沒有獨(dú)立的投資政策，所有資金來源由國家統(tǒng)一供給，資金的運(yùn)用也必須按國家計劃進(jìn)行。在這樣的模式下，高校財務(wù)風(fēng)險的可能性很小。隨著高等教育改革的不斷探入，高校成了法人實(shí)體，國家的財政撥款相對減少，資金需求與財政撥款間的缺口日漸擴(kuò)大，高校自籌資金的壓力隨之增大，迫使高校在籌集資金、調(diào)度資金及合理運(yùn)用資金等方面臨許多復(fù)雜的問題。高校的許多財務(wù)行為必須作出相應(yīng)的調(diào)整，才能適應(yīng)新形勢下財務(wù)的合理管理。然而，不少高校的管理者以及財務(wù)工作者并沒有充分認(rèn)識到這一轉(zhuǎn)變，仍然墨守陳規(guī)，不能正確測算學(xué)校財力可以承受的能力，盲目追求脫離實(shí)際的發(fā)展，資金運(yùn)用缺乏合理性導(dǎo)致學(xué)校綜合財力入不敷出，也導(dǎo)致高校財務(wù)營運(yùn)風(fēng)險加劇。
2．教育成本支出加大
高校負(fù)債發(fā)展，擴(kuò)大招生規(guī)模，為增加學(xué)校的事業(yè)費(fèi)收入，解決正常運(yùn)行中的資金缺口打下基礎(chǔ)。擴(kuò)招給高校帶來了學(xué)生學(xué)費(fèi)、住宿費(fèi)收入的增加，但增收不減支，增收不增效，學(xué)費(fèi)等收入并不能完全用于建設(shè)和發(fā)展，有相當(dāng)一部分要用于滿足學(xué)校由于學(xué)生數(shù)量的增加，而同步增長的是對教學(xué)教輔設(shè)施、設(shè)備以及師資隊伍的建設(shè)方面經(jīng)費(fèi)增長的需求，用于高校由于內(nèi)部管理體制改革而增加的成本。加之許多高校對支出的控制嚴(yán)重不足，從而給高校的運(yùn)營帶來了潛在的風(fēng)險。其主要表現(xiàn)在財務(wù)支出缺乏必要的制度規(guī)范，高校行政機(jī)構(gòu)改革滯后，財務(wù)支出結(jié)構(gòu)中日常性支出膨脹，加大了財務(wù)收支平衡的難度，財務(wù)支出管理方法落后，支出不足與浪費(fèi)現(xiàn)象并存。
3．借款費(fèi)用過高
現(xiàn)在很多高校利用教育大發(fā)展的機(jī)會將自己的定位定得太高，于是校區(qū)發(fā)展加大，貸款規(guī)模將隨之?dāng)U大，負(fù)債投資的成本與收益不匹配，導(dǎo)致潛在的負(fù)債風(fēng)險。并且學(xué)校負(fù)債的償還責(zé)任存在著模糊性，存在“債多不愁”現(xiàn)象。有些高校在負(fù)債額度的控制上以負(fù)債利息成本的承受能力決定負(fù)債的多少，幾乎不考慮學(xué)校償還本金的問題。高校的建設(shè)規(guī)模與潛在的招生規(guī)模不匹配。高校貸款用于學(xué)校的硬件和軟件的投入，需要有預(yù)期的生源和經(jīng)費(fèi)收入的支撐。如果高校生源不足或完不成招生計劃，就會出現(xiàn)建設(shè)規(guī)模與在校生規(guī)模不一致的情況，在目前高校還貸主要依靠學(xué)費(fèi)收入的單一渠道時，高校預(yù)期收入無法實(shí)現(xiàn)必然造成資金緊張，這將直接影響債務(wù)的償還能力，產(chǎn)生負(fù)債風(fēng)險。
4．學(xué)費(fèi)欠交現(xiàn)象嚴(yán)重
許多高校對學(xué)費(fèi)的催繳不力，學(xué)生欠費(fèi)現(xiàn)象日益嚴(yán)重，欠費(fèi)數(shù)額越來越大，已成為困擾高校的瘤疾。某高校新學(xué)年開學(xué)后僅新增的學(xué)生欠費(fèi)就分別達(dá)到了2900萬元之多，欠費(fèi)學(xué)生占到在校生的近一半，欠費(fèi)金額占應(yīng)收學(xué)費(fèi)、住宿費(fèi)的40%多。這種狀況的存在嚴(yán)重削弱了高校經(jīng)費(fèi)的自給能力，影響了學(xué)校的資金籌集。存在大量的交不起學(xué)費(fèi)的貧困學(xué)生，而且貧困學(xué)生越來越多由于助學(xué)措施跟不上，欠費(fèi)數(shù)額越積越大。這種勢頭短期內(nèi)難以遏制已形成影響學(xué)校財務(wù)收支帶來比較大的負(fù)面影響。
5．負(fù)債結(jié)構(gòu)不合理
現(xiàn)在高校使用的銀行貸款有兩種，一種為項目貸款，這類貸款的周期長，風(fēng)險的可控性較強(qiáng)。另一種為流動資金貸款，這類貸款期限短、資金流動性強(qiáng)、使用靈活、資金利率較低、資金使用率高，負(fù)債成本相對較小。高校貸款不論期限長短，最終都要通過現(xiàn)金流量來償還，如果不考慮負(fù)債風(fēng)險系數(shù)的大小，一味追求低成本，過多的使用流動資金貸款，則會導(dǎo)致負(fù)債風(fēng)險的短期集聚，在沒有適當(dāng)?shù)默F(xiàn)金保證情況下，就會形成還款困難，出現(xiàn)資金鏈斷裂的現(xiàn)金性財務(wù)風(fēng)險。
三、降低高校財務(wù)風(fēng)險的措施
1．正確度量風(fēng)險報酬期望值
雖然財務(wù)風(fēng)險廣泛存在于各種財務(wù)活動中，是客觀存在的，不以人的意志為轉(zhuǎn)移，由于風(fēng)險的存在，使得財務(wù)活動的最終結(jié)果事先難以準(zhǔn)確把握，導(dǎo)致財務(wù)活動變得復(fù)雜。但在進(jìn)行財務(wù)活動前，人們可根據(jù)預(yù)先知道的所有可能的結(jié)果及出現(xiàn)的可能性，對財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行一定的度量。對風(fēng)險報酬期望值控制在一定的范圍之內(nèi)，財務(wù)風(fēng)險也會得到相應(yīng)控制。財務(wù)風(fēng)險管理的重要目的就是權(quán)衡風(fēng)險與收益之間的利弊關(guān)系，做出在期望收益下風(fēng)險最小，在風(fēng)險一定下收益最大的決策，將風(fēng)險控制在所能承受的范圍之內(nèi)。
2．實(shí)行大額貸款備案制度
加強(qiáng)貸款資金的使用和管理，建立大額貸款備案制度，制定嚴(yán)格的還款計劃。對大額貸款嚴(yán)格審批、?？顚Ｓ谩⒎忾]運(yùn)行、跟蹤監(jiān)督、考核效益。對貸款項目實(shí)行目標(biāo)分解、公開招標(biāo)、日常檢查、驗收考核的辦法，形成對貸款資金使用管理機(jī)制。為便于全面掌握高校貸款規(guī)模和風(fēng)險狀況，加強(qiáng)宏觀管理與監(jiān)控，及時采取措施防范財務(wù)風(fēng)險，對所有貸款應(yīng)實(shí)行大額貸款備案制度。將貸款項目可行性研究報告、分年度貸款額度方案、具體還貸計劃和措施等相關(guān)材料報送主管部門備案。貸款高校在安排年度收支預(yù)算時，要考慮償債因素，將還款計劃納入單位的年度預(yù)算收支，保證還款資金來源。
3．開源節(jié)流增加財力
政府撥款是大學(xué)經(jīng)費(fèi)來源的主要組成部分，隨著高等教育規(guī)模日益擴(kuò)大，大學(xué)資源競爭日趨緊張，盡管高校財政撥款的絕對額仍在增長，但由于高校迫于高等教育大眾化的壓力不得不擴(kuò)大招生規(guī)模，以及高等教育成本的上升，高校的財政狀況并沒有好轉(zhuǎn)，甚至還有所惡化。在大學(xué)的各種支出日趨增加的情況下，如果僅僅依賴財政撥款，難免會發(fā)生流動資金周轉(zhuǎn)上的困難。對財政撥款，管理上以“節(jié)流”為主，同時還要加強(qiáng)“開源”措施。高校應(yīng)積極與當(dāng)?shù)卣⒘己玫年P(guān)系，對準(zhǔn)政府需要爭取科研課題和經(jīng)費(fèi)。同時加速科技成果轉(zhuǎn)讓，走產(chǎn)、學(xué)、研的發(fā)展思路，提升學(xué)校影響，創(chuàng)造學(xué)校財富。另外高校還應(yīng)爭取社會捐贈這一傳統(tǒng)籌資渠道。充分利用資本市場吸引社會閑置資金，通過社會投資、融資、教育國債等多種市場手段積聚教育資金，實(shí)現(xiàn)多方籌措資金的目的。在合理的承受能力下向銀行貸款，但不能成為資金籌措的絕對方法。
4．推進(jìn)機(jī)構(gòu)改革，緩解收支矛盾
深化行政體制改革，實(shí)現(xiàn)高校管理機(jī)構(gòu)組織、職能、編制、工作程序的法定化，嚴(yán)格控制機(jī)構(gòu)膨脹；深化人事制度改革，引入競爭激勵機(jī)制，堅決裁減冗員，建設(shè)一支高素質(zhì)專業(yè)化的高校行政管理隊伍。撤并一些重復(fù)、虛設(shè)的機(jī)構(gòu)，將后勤服務(wù)機(jī)構(gòu)從人員編制、財產(chǎn)管理、財務(wù)核算等方面與行政機(jī)關(guān)完全剝離出來，實(shí)行獨(dú)立核算、自負(fù)盈虧，以便使高校有限的財力能夠集中用于支持科研和教育事業(yè)的發(fā)展，達(dá)到緩解收支矛盾、優(yōu)化支出結(jié)構(gòu)的目的。
5．建立有效的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)
建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)就是在高?，F(xiàn)有財務(wù)管理和會計核算基礎(chǔ)上，設(shè)置相關(guān)量化指標(biāo)，分析和評價學(xué)校辦學(xué)資金使用的合理程度、財務(wù)管理水平和真實(shí)財力情況，及時揭示隱性問題，對潛在的財務(wù)狀況風(fēng)險及連帶責(zé)任風(fēng)險進(jìn)行預(yù)警預(yù)報。高校要認(rèn)真研究資金市場的供求情況，根據(jù)資金市場利率走勢和項目建設(shè)進(jìn)度對資金的需求制定科學(xué)合理的資金方案，通過優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)降低資金成本減少財務(wù)風(fēng)險；要制定切實(shí)可行的還款計劃，按照本息歸還時間、額度要求，合理安排調(diào)度資金，避免因準(zhǔn)備不足、資金周轉(zhuǎn)困難而出現(xiàn)的延期還款損失。同時高校要建立健全內(nèi)部監(jiān)控制度，充分發(fā)揮審計、監(jiān)察、工會的監(jiān)督作用，對貸款項目實(shí)施全方位、全過程監(jiān)控。
一般來說，可借助于以下指標(biāo)進(jìn)行預(yù)警：（1）學(xué)校年末對外負(fù)債總額：不宜過高，視具體情況而定；（2）學(xué)校年末存款凈余額：不宜過低，視具體情況而定；（3）學(xué)校對外負(fù)債總額占學(xué)?？偸杖氡戎?負(fù)債總額年末數(shù)÷年度收入總額：大于80%高風(fēng)險；（4）學(xué)校年末凈存款占學(xué)?？傊С龅谋戎?銀行存款年末余額÷年度支出總額 ，大于40%低風(fēng)險，但資金使用效率不高；40%到20%之間低風(fēng)險，小于20%高風(fēng)險。（5）學(xué)校年度總支出與總收入之比=年度支出總額÷年度收入總額：大于1，高風(fēng)險；（6）學(xué)校資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債合計年末數(shù)÷資產(chǎn)合計年末數(shù)：40%-60%之間為宜，大于60% 高風(fēng)險；（7）高校資產(chǎn)流動比率=流動資產(chǎn)年末余額÷流動負(fù)債年末余額：1-3之間為宜，小于1高風(fēng)險；（8）暫付款占年末流動資金比重=應(yīng)收及暫付款年末余額÷流動資產(chǎn)年末余額：大于15%高風(fēng)險；（9）自有資金余額占年末存款的比重= (年末事業(yè)基金–投資基金+年末專用基金–留本基金)÷(年末銀行存款+年末現(xiàn)金存量)：小于18%高風(fēng)險；（10）年末總資產(chǎn)收益率=年度收入總額÷資產(chǎn)總額年末數(shù)：越高越好，視具體情況而定；（11）高校資本保值增值率=凈資產(chǎn)年末數(shù)÷凈資產(chǎn)年初數(shù)：越高越好，視具體情況而定
如果高校對外負(fù)債總額占學(xué)校總收入比重過高，說明學(xué)校的負(fù)債較多，而收入較少，這是一個危險的信號，要求高校需要進(jìn)一步擴(kuò)大收入渠道，增加收入。當(dāng)學(xué)校年度總支出與總收入之比大于1時，說明學(xué)校財務(wù)已經(jīng)初步出現(xiàn)入不敷出的跡象，應(yīng)當(dāng)引起高校財務(wù)管理人員的高度重視。同時高校的資產(chǎn)負(fù)債率過低，這說明學(xué)校的長遠(yuǎn)發(fā)展受到限制，不利于擴(kuò)大規(guī)模。
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作者：張舒華 文章來源：江蘇省常州工學(xué)院審計處
