企業(yè)并購(gòu)中通常要涉及到知識(shí)產(chǎn)權(quán)問題, 因?yàn)楸徊①?gòu)的企業(yè)(目標(biāo)企業(yè))的知識(shí)產(chǎn)權(quán)和企業(yè)其他資產(chǎn)一樣會(huì)被轉(zhuǎn)移到并購(gòu)企業(yè)手中, 而對(duì)并購(gòu)企業(yè)而言, 并購(gòu)的動(dòng)機(jī)有可能是以知識(shí)產(chǎn)權(quán)為目標(biāo)的，特別是以知識(shí)產(chǎn)權(quán)立足的目標(biāo)企業(yè)(如高新技術(shù)企業(yè))來說, 企業(yè)并購(gòu)在一定程度上是為知識(shí)產(chǎn)權(quán)投資，這在近些年來的跨國(guó)集團(tuán)之間的并購(gòu)案中不斷體現(xiàn)出來。今年，美國(guó)司法部批準(zhǔn)了谷歌125億美元收購(gòu)摩托羅拉移動(dòng)的交易，這是近10年來無線設(shè)備行業(yè)數(shù)額最大的一筆并購(gòu)，也創(chuàng)下了谷歌收購(gòu)金額的最高紀(jì)錄。谷歌將憑借摩托羅拉移動(dòng)的1.7萬項(xiàng)專利和7500項(xiàng)正在申請(qǐng)的專利，打造一張堅(jiān)實(shí)的專利盾牌，對(duì)抗微軟和蘋果的攻擊。隨著技術(shù)革新步伐的加速, 企業(yè)在全球經(jīng)濟(jì)中尋找相對(duì)優(yōu)勢(shì)的需要日益密切,知識(shí)產(chǎn)權(quán)將在經(jīng)濟(jì)生活中的各個(gè)領(lǐng)域?qū)ζ髽I(yè)并購(gòu)發(fā)揮更大的作用。
一般來說，企業(yè)并購(gòu)要經(jīng)歷并購(gòu)調(diào)查、價(jià)值評(píng)估、談判簽約和接管整合等四個(gè)階段。知識(shí)產(chǎn)權(quán)的相關(guān)問題主要體現(xiàn)在調(diào)查階段對(duì)目標(biāo)企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)類型與法律狀態(tài)的調(diào)查，評(píng)估階段對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)價(jià)值的評(píng)估以及整合階段對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)體系的整合，所以本文將主要從這幾方面來進(jìn)行探討。
一、目標(biāo)企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的調(diào)查
為了提高并購(gòu)的成功率，并購(gòu)前對(duì)目標(biāo)企業(yè)的盡職調(diào)查尤為重要，如果稍有疏忽則會(huì)造成日后諸多糾紛，為了避免和減少并購(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)，就要對(duì)目標(biāo)企業(yè)做好充分的盡職調(diào)查。就專利而言，并購(gòu)企業(yè)需要了解目標(biāo)企業(yè)的專利技術(shù)與自己產(chǎn)品的適用性與兼容性，通過專利文獻(xiàn)檢索目標(biāo)企業(yè)專利技術(shù)現(xiàn)狀和在同行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者中的地位；就商標(biāo)而言，需要評(píng)估目標(biāo)企業(yè)的商標(biāo)形象與品牌資產(chǎn)價(jià)值，以決定并購(gòu)后目標(biāo)企業(yè)商標(biāo)的走向，進(jìn)而在并購(gòu)整合時(shí)制定新的商標(biāo)戰(zhàn)略。就著作權(quán)而言，需要查清目標(biāo)企業(yè)現(xiàn)有著作權(quán)的情況，包括許可、轉(zhuǎn)讓等利用情況。目標(biāo)企業(yè)是軟件類型的高科技企業(yè)，著作權(quán)調(diào)查尤為重要。
需要注意的是，對(duì)于目標(biāo)企業(yè)，由于企業(yè)并購(gòu)存在諸多不確定因素，因此目標(biāo)企業(yè)與進(jìn)行調(diào)查的收購(gòu)方簽訂保密協(xié)議是非常有必要的。同時(shí)與律師、專利代理人簽訂知識(shí)產(chǎn)權(quán)公開日程表，明確如何有步驟有主次地逐步公開。如果目標(biāo)企業(yè)一開始就將所有的知識(shí)產(chǎn)權(quán)公開，特別是核心技術(shù)秘密資料向收購(gòu)方公開，一旦并購(gòu)計(jì)劃不能落實(shí)，將對(duì)目標(biāo)企業(yè)帶來無法估量的損失。
(一)調(diào)查的范圍
調(diào)查目標(biāo)企業(yè)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)包括：專利、商標(biāo)、商號(hào)、企業(yè)名稱、著作權(quán)、商業(yè)秘密、布圖設(shè)計(jì)、原產(chǎn)地
名稱保護(hù)、植物新品種的新品種權(quán)、與企業(yè)相關(guān)的企業(yè)域名、掌握核心技術(shù)的技術(shù)骨干、企業(yè)投資部分的知識(shí)產(chǎn)權(quán)。
在涉及知識(shí)產(chǎn)權(quán)的企業(yè)并購(gòu)中，目標(biāo)企業(yè)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)權(quán)屬是調(diào)查重點(diǎn)。這是因?yàn)?目標(biāo)企業(yè)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)一旦存在權(quán)屬爭(zhēng)議或者知識(shí)產(chǎn)權(quán)處于不穩(wěn)定狀況,將對(duì)并購(gòu)企業(yè)產(chǎn)生不可估量的后果。換言之, 并購(gòu)企業(yè)特別是以知識(shí)產(chǎn)權(quán)為目標(biāo)的并購(gòu),需要確保目標(biāo)企業(yè)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)不存在瑕疵。如果目標(biāo)企業(yè)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)與第三方存在爭(zhēng)議,則會(huì)影響并購(gòu)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。為了保障企業(yè)并購(gòu)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn), 并購(gòu)企業(yè)一方面需要對(duì)目標(biāo)企業(yè)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)問題進(jìn)行必要的調(diào)查, 另一方面則可以向目標(biāo)企業(yè)提出對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)真實(shí)性和無爭(zhēng)議性的保障,并納入并購(gòu)協(xié)議中, 以保證在日后發(fā)生糾紛時(shí)處于有利地位。
1、 權(quán)屬確定
在審查知識(shí)產(chǎn)權(quán)權(quán)屬時(shí)，需要查看目標(biāo)企業(yè)的下列材料：企業(yè)的基本信息，包括企業(yè)的經(jīng)營(yíng)范圍、主要產(chǎn)品和商業(yè)運(yùn)作模式；企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)登記清單，包括目標(biāo)企業(yè)所有、與他人共有以及僅有使用權(quán)的專利、商標(biāo)、著作權(quán)等權(quán)利證書、使用許可證、相關(guān)合同等法律文件；正在申請(qǐng)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)清單；過去或者現(xiàn)在發(fā)生的知識(shí)產(chǎn)權(quán)訴訟、仲裁的法律文書以及行政機(jī)關(guān)的相關(guān)文書；目標(biāo)企業(yè)內(nèi)部的知識(shí)產(chǎn)權(quán)規(guī)章制度；與知識(shí)產(chǎn)權(quán)相關(guān)的股東會(huì)（大會(huì)）決議、董事會(huì)決議、重要會(huì)議的記錄；目標(biāo)企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)管理部門人員的名單、聘請(qǐng)的中介機(jī)構(gòu)的名單及委托合同。
在調(diào)查知識(shí)產(chǎn)權(quán)的權(quán)屬時(shí)，不僅要考察權(quán)利證書上的登記狀況、權(quán)屬關(guān)系，還要調(diào)查權(quán)利的期限、可能存在的風(fēng)險(xiǎn)、有無第三人侵權(quán)、權(quán)利保護(hù)的范圍。企業(yè)如果有多項(xiàng)準(zhǔn)備申請(qǐng)的專利、商標(biāo)，還需要審查相關(guān)信息。對(duì)于合作開發(fā)與員工職務(wù)行為，要審查相關(guān)合同條款。
2、合同風(fēng)險(xiǎn)確定
收購(gòu)方要對(duì)目標(biāo)企業(yè)與第三方簽訂的與知識(shí)產(chǎn)權(quán)相關(guān)的合同，如轉(zhuǎn)讓合同、許可合同、委托合同、共同開發(fā)合同、雇傭合同、顧問合同、保密合同等進(jìn)行審查，考察有無對(duì)目標(biāo)企業(yè)不利的條款，收購(gòu)行為對(duì)合同的影響。需要注意的是，投資及并購(gòu)行為對(duì)一些知識(shí)產(chǎn)權(quán)權(quán)利可能產(chǎn)生的影響，尤其是對(duì)許可協(xié)議可能產(chǎn)生的影響。常見的情形有，收購(gòu)導(dǎo)致觸發(fā)控制權(quán)變更條款，從而可能影響協(xié)議的效力；或者協(xié)議原有的一些條款可能造成收購(gòu)主體未來業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的妨礙。出現(xiàn)上述情形時(shí)，收購(gòu)方應(yīng)事先與合同向?qū)Ψ竭M(jìn)行溝通，取得對(duì)方書面同意。
(二)調(diào)查的步驟
1、簽訂并購(gòu)意向書
收購(gòu)方與目標(biāo)企業(yè)簽訂意向書，雙方對(duì)交易達(dá)成初步的意向，意向書應(yīng)有排他性條款和保密條款。排他條款旨在約定雙方在談判過程中，目標(biāo)企業(yè)應(yīng)不得與第三方進(jìn)行與本交易相關(guān)的談判，這有利于保護(hù)收購(gòu)方的利益；保密條款約定收購(gòu)方及其顧問應(yīng)對(duì)在盡職調(diào)查中所獲取的目標(biāo)企業(yè)的信息予以保密，包括技術(shù)秘密，財(cái)務(wù)信息等。
2、確定調(diào)查清單。收購(gòu)方的律師向目標(biāo)企業(yè)寄發(fā)一份盡職調(diào)查文件清單或者是調(diào)查問卷，由目標(biāo)企業(yè)按照清單準(zhǔn)備文件，以及按照問卷提供書面的陳述；在文件準(zhǔn)備完畢之后，收購(gòu)方的律師會(huì)到目標(biāo)企業(yè)查閱按照清單準(zhǔn)備的文件。如果律師發(fā)現(xiàn)有需要另行準(zhǔn)備的文件，律師通常會(huì)準(zhǔn)備一份或多份補(bǔ)充盡職調(diào)查清單。除了查閱文件之外，律師應(yīng)與目標(biāo)企業(yè)管理人員進(jìn)行座談，對(duì)其審閱文件不明白的地方向管理人員提出問題；另外律師還會(huì)通過政府機(jī)關(guān)，如工商局、國(guó)土資源局、版權(quán)機(jī)關(guān)、知識(shí)產(chǎn)權(quán)管理機(jī)關(guān)等公開渠道對(duì)目標(biāo)企業(yè)提供的文件進(jìn)行核查，對(duì)公司申請(qǐng)的專利、商標(biāo)等進(jìn)行核實(shí)，必要時(shí)，調(diào)查律師到目標(biāo)公司的供應(yīng)商、顧客處查詢。
